2008年2月アーカイブ

こないだ聞きそびれた金利の話！早くしてよ！

そうだったね。確かにFX取引を利用している人たちの中でも関心を集めているのが金利[スワップ金利]なんだ。

スワップ金利？ただの金利じゃないの？

うvん。業者の説明には『2通貨間の金利差』と書いてある事が多いんだけど、これはドル/円の買いだったら『円を借りて、ドルを預金する』つまり『金利の安い円を借りて、高金利のドルを預金するから差分の金利を受け取れる』という話なんだよ。

なんだかややこしい話ねぇ。

そうだなぁ。最も単純に話すと･･･

（2008/2/28現在）
10,000ドルの買いを持ってる←約70円の受取
10,000ドルの売りを持ってる→約75円の支払い
という事になってるんだ。

厳密に言うと違うんだけど、こう考えると解り易いよ。
今からドルが高くなると思って1万ドルを105.00円で買ったとすると、前に説明したように1万ドル×105.00円×1％＝10,500円が必要だよね。
それで、アメリカの政策金利が今3％で日本の無担保コールレートが0.5％だから、1万ドル×2.5％＝250ドルになって、おおよそだけど1年間1万ドルと預金すると250ドルの金利が貰える計算になるだろ？

それわなんとなくわかるわ。

それで、この年利の250ドルを日割りすると250ドル÷365日＝0.6849ドルになるだろ。これにドル/円のレートである105.00円をかけると、1日あたりの金利が71.9145円となるんだよ。
だから日割りした約70円の金利が、ドル買いを持っている間は毎日受け取れるんだよ。

へぇー、毎日って事は土日も貰えるの？

ああ、会社によって違うみたいだけど、土日の分は木曜日に貰える所が多いみたいだね。
10,500円で1日70円だから･･･1年間だと25,550円っ！そんなに貰えるなら今銀行に預けてる分も、ホントに残念な金利しかつかないんだから、全部FXに買えちゃいましょうよ！

あのなぁ、1万ドルの取引したらドル/円が105.00円から105.01円に0.01円上がっただけで100円の利益が付くんだよ？
おまけに買う為の値段と売る為の値段には、スプレットって言って常に差があって、買う値段が105.00円の時の売る値段は104.97円ぐらいで、売る為の値段は常に買う値段よりも安い値段が付いているんだよ。
だからスワップ金利はおまけぐらいに考えといた方がいいんだよ。

う～ん、やっぱり簡単には儲からないわねぇ。

それが解ってくれれば、必死に勉強したのも多少報われるよ･･･

 

父「え～っと、どこまで話したかなぁ？
そうそう、FXを始める為に必要なお金「証拠金」についてだったね。
前回の計算では1％で計算したけど、このパーセントはサービスをしている会社によって違うんだけど、5％や0.25％って所もあるみたいだよ。」

母「へ～っ。じゃぁ少なくて済む0.25％の所がいいかしらねぇ。」

父「それがそうでもないんだ。
それを説明する為には、まずFXでを利用して発生する利益と損失について話しておかなくちゃいけないんだよ。」

父「たとえば、１ドル＝106円で円をドルに交換したとするだろ。このドルを為替レートが108円（円安・ドル高）になったところで円に戻したら、108円になって返ってくるんだよ。つまり2円の利益が出たってことだな。

じゃぁ、もしその１ドル＝106円で交換したドルを10,000ドル持ってたら、1ドルあたり2円の利益だから・・・

2円 × 10,000ドル ＝ 20,000円（10,000ドル分の利益）

逆に、１ドル＝120円で円をドルに交換して、為替レートが104円（円高・ドル安）になったところで円に戻したら、手元に104円しか戻ってこないんだよ。

-2円 × 10,000ドル ＝ 20,000円（10,000ドル分の損失）

 

 

ここで重要になるのは証拠金。
前回話した様に、１ドル＝106円の時に10,000ドルの取引に必要な資金は『10,600円』だから、1ドルあたり2円の利益が出れば合計30,600円になるけど、1ドルあたり2円の損失がでたら合計-9,400円と必要な資金以上の損失が出てしまうんだよ。

だから、証拠金が少なくてすむ事は「小さな投資で大きな利益」の可能性は高いけど、あっという間に投資額以上の損失が出てしまう可能性も高いんだよ。」

母「ふ～ん。それじゃあ、証拠金ってやつが少なくて済む会社で取引するのも、多くかかる会社で取引するのも余裕を持っておけってことなのねぇ。
お金が無くなったんじゃハワイどころじゃないものねぇ。」

そうっ！その通りっ！
だから、簡単に飛びついちゃダメなんだよ。でも、毎日貰える金利なんかが魅力的で、飛びつきたくなるんだよなぁ

あらっ！何それ！
毎日金利が貰えるの？
ステキじゃない♪

（ヤバイ！それはまださわりしか勉強してないんだよなぁ。。。）
まっ、まぁ今日の所は疲れてるんで、金利の事は今度教えるよ。

通勤電車内…
「フムフム…ホーホー、なるほどねぇ。。。」（初心者のためのFXという本を熟読中）
「よーし、だんだん解かってきたぞ。これなら多少は説明できるな…なんか、会社でやるプレゼンよりも緊張するなぁ。」

帰宅後リビング…
父「そういえば母さん、FXの事を知りたいって言ってただろう？」

母「そう？そんな事言った？」

父「ほらっ！お隣がハワイに行くって…

母「ああ。そうだったわねぇ。」

父「ホント頼むよぉ。まぁ知っといて損のない話だからさ！（せっかく勉強したんだから話させてくれよぉ）」

母「それもそうね。で、どうなの？」

父「で、って唐突だなぁ。。。
ま、いっか。FXっていうのはね外国為替証拠金取引のことで、外国のお金を小額の証拠金ってやつで運用する取引なんだよ。」

母「外国のお金？証拠金？ナニそれ？」

父「まあ焦りなさんな。銀行にも外貨預金てあるだろ？あれに少し似てるんだよ。いろんな国のお金の事を『通貨』って言うんだけど、これが上がったり下がったりするんだよ。」

母「ふ～ん。なんだか難しそうね。」

父「そうだな。お金の話だからそう簡単ではないよ。ただ、基本さえ覚えてしまえばルール自体はすぐに分かるよ。
ただ、FXに興味を持った投資に不慣れな人の多くが脱落してしまうのが『証拠金・保証金』というヤツなんだ。だからこれは、難しく考えないで、そういうルールなんだと理解してしまう方が早いかもね。」

母「そういわれると気になるわねぇ。」

父「わかったよ。じゃあ広告の裏に書いて説明するよ。…あれ？最近、裏が白い広告って少ないんだなぁ。

じゃぁ母さん、仮に1ドルが115円だとして、10,000ドルを外貨預金する時とFXをする時の必要なお金を比べてみようか。
外貨預金に必要なお金は、1ドルに必要な106円の10,000倍の1,060,000円というのはすぐに分かるね。
それに比べてFXは1ドルに必要な106円の10,000倍の1％でいいんだよ。」

 

 

外貨預金に必要なお金
106円（1ドル）× 10,000ドル ＝ 1,060,000円

FXに必要なお金
106円（1ドル）× 10,000ドル × 1％ ＝ 10,600円

母「へ～ぇ！こんなにチョットで済むんなら、スグ始めましょうよっ！」

父「だ～か～らっ！そんなに焦るなよ。少ないお金で始められる分、リスクっていう損をする危険もあるんだよ。」

母「そりゃぁそうよ。仕事でお金を稼ぐ訳じゃないんだから、損する事ぐらいあるに決まってんじゃない！」

父「あ、ああ。そういう理解はあるんだねぇ。」調子狂うなぁ・・・